收到催款恐吓短信时，首先要保持冷静，不要恐慌。然后，根据具体情况采取适当的措施。以下是一些建议。
1、核实短信真伪：确认短信是否真实来自债权人或债务追讨公司，有时可能会存在误发或诈骗短信，因此请务必谨慎对待。
2、联系债权人：如果确认短信是真实的，并且确实存在未偿还的债务，请尽快与债权人联系，了解详细的还款计划和催款原因。
3、沟通解决：与债权人进行积极沟通，说明自己的困难并寻求解决方案，如果认为恐吓短信是不必要的骚扰，也可以向债权人明确表示自己希望以和平的方式解决债务问题。
4、保留证据：保存所有与债务和催款相关的短信、电话记录、邮件等证据，以备不时之需。
5、寻求法律帮助：如果认为自己的权益受到侵犯，例如收到恐吓威胁或骚扰，可以考虑咨询律师或相关机构，了解自己的权利和应对策略。
6、报警：如果收到的短信中包含明显的恐吓、威胁或其他不当言论，可以考虑向当地警方报案。
7、不泄露个人信息：无论短信是否真实，请务必保护自己的个人信息，不要将银行账户、密码等敏感信息泄露给任何人。
收到催款恐吓短信时，要保持冷静并谨慎处理，与债权人进行沟通，了解自己的权益和责任，并采取适当的措施解决问题，如果需要帮助，不要犹豫，及时寻求法律或其他相关机构的支持。
